项目投资可行性报告(doc 12页)

项目投资可行性报告(doc 12页)

明氏电子材料科技有限公司项目投资可行性报告

地址：贵州省金沙县官田乡新爱村大平组

二0 0 九年八月十日

概述

一，项目名称：明氏电子材料科技有限公司

二，项目承办单位：明氏电子材料科技有限公司

三，项目主管部门；明氏电子材料科技有限公司

项目负责人：罗飞

四，项目拟建地点：贵州省金沙县官田乡新爱村大坪组

五，项目建设的必要性：

随着LED市场的不断创新，电子科技迅猛发展，只有为企

业的相关产品降低成本，才能迎得更大的国内国际市场，因而我们公司果断决定将深圳的加工厂迁回到家乡，在家乡投资60万，我们的销售市场仍然放在珠三角、长三角地区，充分利用家乡丰富廉价的劳动力与自然资源与优惠政策。而我们刚刚起步，创业艰难，举步维艰，恳切能得到家乡银行的鼎力支持，特申请向银行贷款30万。以LED导针的市场前景与我们的经营方式及利润空间，我们有能力在一年之后偿还所有贷款本金与利息。

一、LED导针项目简介与市场前景：

LED导针材料是一类具有性能、是制作晶体管、集成电路、电力电子器件、光电子器件的重要基础材料，支撑着通信、计算机、信息家电与网络技术等电子信息产业的发展。

LED导针材料市场自2007年以来已连续2年维持增长，且2007年全球规模已达423.93亿美元，较2006年增长约14%。

与LED行业相比，LED导针材料产业相对稳定，没有很大的跌宕起伏。最近5年的年平均增长率为11%。与LED行业类似，亚洲地区的增长速率高于全球平均水平，其中中国的增长为21%，居全球第一。

中国市场较其他地区而言是独一无二的。中国的客户非常多元化，包

括国有企业、中外合资公司和外商独资公司等。甚至在技术方面，中国范围内也存在较大差异，从较早的4英寸技术到尖端的45nm工艺技术，在中国都能找到足迹。无论是LED市场还是材料市场，中国无疑是最受关注的。

中国LED导针材料市场发展迅速，预计到2010年，LED导针材料的销售额将达到530亿美元。世界LED行业巨头纷纷到国内投资，整个LED 行业快速发展，这也要求材料业要跟上LED行业发展的步伐。可以说，市场发展为LED行业支撑材料业带来前所未有的发展机遇。

中投顾问发布的《2009-2012年中国LED导体材料市场投资分析及前景预测报告》共十一章。首先介绍了LED导体材料的定义、分类、特性参数等，接着分析了国际国内LED导体和导体材料行业的发展现状，然后具体介绍了导体中的导针。随后，报告对导体材料行业做了关联产业发展分析和国际国内重点企业经营状况分析，最后分析了导体材料产业的未来发展趋势。

在近期举办的厦门对台出口商品交易会上，科技部副部长、国家半导体照明工程协调领导小组组长马颂德指出：LED照明巨大的应用前景，正得到科技界、产业界的高度关注。LED技术与传统照明技术的结合，将再一次改变我们的世界。

据介绍，LED照明作为新型高效固态光源，具有长寿命、节能、安全、绿色环保等显著优点，它的耗电量只有普通照明的1/10。中国工程院院士、中国科学院半导体研究所研究员陈良惠为此算了一笔账：“只要目前

1/3的白炽灯被半导体灯所取代，每年就可为国家节省用电1000亿度，这相当于节省一个三峡工程的年发电量（总投资1800亿元的三峡工程，年发电量为846.8亿度）。”业内人士预测，作为21世纪最具发展前景的明星产业，LED照明新技术有望替代传统白炽灯、日光灯、卤素灯的主导地位，成为广泛应用的节能环保的优质光源。

国内产业集群效应初显

目前，LED作为“照亮未来的技术”，已受到越来越多的国家的重视。我国也于2003年紧急启动国家LED导体照明工程，并将其列入“十五”国家科技攻关计划。今年，国家发改委还将投资80亿元，推动这一绿色照明工程的产业化进程。

据科技部有关人士介绍：我国目前已将大连、上海、南昌、厦门、深圳纳入国家LED照明工程产业化基地建设，以期形成有优势、有配套能力、有公共测试服务的产业集群，带动整个产业的发展。

据悉，LED产业在我国已初具规模，我国在LED导针材料与器件领域已初步形成从外延片生产、芯片制造、器件封装到集成应用比较完整的产业链。记者在采访中获悉：南昌市LED产业集群效应初显，并已将该产业列入“十一五”发展规划，预计到2010年将实现年产值100亿-200亿元的目标。

跨国公司争抢产业制高点

据业内人士预测，到2008年，全球LED的产值将从2004年的125亿美元提高到500亿美元，市场潜力巨大，竞争也将越来越激烈。而美国能源部的研究报告分析，到2010年，美国将有55%的白炽灯和荧光灯被

LED灯替代，每年节约电费可达350亿美元，LED灯有望形成500亿美元的大产业。

LED照明产业诱人的商机，吸引了许多世界级企业的投资，LED 产业得以快速发展。目前，美国GE、荷兰飞利浦、德国欧斯朗三大世界照明生产巨头纷纷与LED公司合作组建半导体照明公司，抢占产业制高点；我国台湾地区也出台了新世纪照明光源开发计划，大力发展LED发光二极管产业；日本则提出，2006年将用LED灯大规模替代传统的白炽灯。我国内地在产业扶持、台商加入及国际巨头三方推进下，LED产业已初步形成。据不完全统计，截至2004年，我国内地已有LED各类企业3500余家，LED器件年产量400亿只以上，实现年市场规模300多亿元。“把脉”国内企业

并购是增强竞争力的“快捷键”。国内一家LED企业总经理认为，对于LED照明企业来说，并购对象必须具有与世界大厂抗衡的能力和策略联盟实力。

“LED产业发展潜力巨大，但切勿乱投资。”另一家LED企业的副总裁分析国内LED应用企业的竞争现状时表示，产品应用范围广、市场准入门槛低、企业规模小且层次低、重复建设严重等问题阻碍着企业进一步发展。他还建议，企业打算投资LED产业时一定要慎重，前提是企业要有雄厚的资金、领先的技术，同时获得政府的支持。

专家认为，我国LED产业的发展尚有很长的路要走。目前LED产品关键技术尚待掌握，而我国无论在材料、设备、芯片还是在封装技术、应用技术方面都尚未实现真正意义上的突破，产业链结构也不合理，缺少

具有自主知识产权的高端产品，因此政府应加大LED产品研发投入，同时支持大型企业和科研机构联合起来，发挥各自的资金优势和技术优势，做好产品产业的攻关，迎接LED产业光明的未来。

中国LED产业的发展：

中国LED产业起步于20世纪70年代。经过30多年的发展，中国LED产业已初步形成了包括LED外延片的生产、LED芯片的制备、LED芯片的封装以及LED产品应用在内的较为完整的产业链。在“国家LED照明工程”的推动下，形成了上海、大连、南昌、厦门、深圳、扬州和石家庄七个国家LED照明工程产业化基地。长三角、珠三角、闽三角以及北方地区则成为中国LED产业发展的聚集地。

目前，中国LED照明产业发展向好，外延芯片企业的发展尤其迅速、封装企业规模继续保持较快增长、照明应用取得较大进展。2007年中国LED应用产品产值已超过300亿元，已成为LED全彩显示屏、太阳能LED、景观照明等应用产品世界最大的生产和出口国，新兴的半导体照明产业正在形成。国内在照明领域已经形成一定特色，其中户外照明发展最快，已有上百家LED路灯企业并建设了几十条示范道路，但国内在大尺寸LCD背光和汽车前照灯方面仍显落后。

2008年北京奥运会对LED照明的集中展示让人们对LED有了全新的认识，有力推动了中国照明产业的发展。当前中国LED产业产业大而不强，核心竞争力仍有待于进一步提升。对国内企业而言，壮大规模、提高产品质量与技术水平是首要任务，提高未来取得大厂专利授权时的要价能力，或逐步通过研发突破核心专利。专业研究机构

NextGenResearch指出，预估2010年，中国LED产值将超过1500亿元人民币，2009年全球新增的100多万盏LED路灯，将有一半来自中国。深圳LED产业发展的目标是：到2010年LED产业规模在年产值280亿元以上，到2015年该产业年产值将达到1300亿元。

我们在这个时候投资LED导针项目，是看准了LED产业的强大的发展潜力。我们开发投资LED导针，是因为LED导针能广泛应用到通信、计算机、信息家电与网络技术等电子信息产业、数码产业、汽车行业、变压器等产业之中，它是晶体管、集成电路、电力电子器件、光电子器件的重要基础材料。

二，市场需求量：

终上所述，根据初步统计LED导针每月在中国市场上应该有3000万/K/月以上，平均按2.0元/K计算，月营业额应该是6000万元之多。

三，计划销售量

每月75万K，销售额预计在150万元人民币，主要销售以珠三角，长三角为主。

四，项目前期投入：

1，厂房建设：计划占地1000平方，所需费用3万元

2，水电安装：计划60千瓦/时，所需费用3万元

3，设备购入：计划30台，按8000元/台计算，所需费用24万元

4，开模设备一套：所需费用3万元

5，产品运输车辆1台：所需费用6万元

6，采购原材料：按5KG/台/天算，每月26天工作，则每月产能是3900KG。市场价12元/KG，所需费用4.68万

7，电镀加工费：市场价12元/KG，所需费用4.68万

8，流动资金：按出货后一个月回款，则所需费用9.36万

9，工人工资：所需人员5人，每人每月1500元所需费用0.75万

10，其他费用：1.53万

11，以上资金自筹30万，向银行申请贷款30万元人民币。

五，利润计算：

1，产能：平均产能按5KG/台/天计算。

2，运作流程；购原料～加工成型～检验～外发电镀～回厂检验、包装～出货。

3，单位成本：每公斤所需成本32.02元/公斤。

计算过程:

原料12/公斤，

电镀加工费12/公斤，

电费（0.55千瓦/台/小时，0.55*24小时*0.7元/度=9.24元除以5公斤=1.85元/公斤）,

人工费7500/3900=1.92元,

折旧及摊销=6500/3900=1.67元/KG

运输1.5元/公斤。包装辅料0.15元/KG。

以上合计31.09元/KG,设以上每项损耗3%，则单位成本为31`.09*1.03=32.02元/KG

4，单位市场价；按现有市场48元/公斤计算.

5，单位毛利润；15.98元/公斤。

6，单位销售税费按6.6%算，每公斤税收是3.168

7，单位销售利润：12.81元/公斤。

8，每月销售收入:3900*48=18.72万元

每月销售成本:3900*32.02=12.49万元

每月销售税费:18.72*6.6%=1.23万元

每月还贷利息=300000*5.4%/12=1350元=0.135万元

每月利润：18.72-12.49-1.23-0.135=4.865万元

年利润：4.865*12=58.38万元

9，销售利润率为4.865/18.72=25.99%。

10，资金利润率为58.38/60=97.3%。

11，盈亏平衡点：资产折旧及摊销0.65万元/月,管理费用0.75万元/月,14000/(48-32.02)=876KG

12，投资回收期为60/(4.865+0.65)=10.88,约为11个月.

六，投资风险：

1,按成本投入增加10%，同时销价下降10%算，其销售利润率为18.47%。2，市场风险：

因当前LED导针行业仍属于起步发展阶段，市场风险小，竞争小。3，开发成本风险

可以更好地控制开发成本，力争减小贷款的偿还风险。

4 ，政策风险

政策风险主要包括国家对LED产业的宏观调控及当地政府对项目所在区域的整体规划。加之各级政府都在支持LED产业的发展，，由此可见，属于政府引导投资建设项目，各方面资金将不断增加投入，长远来说对于项目本身是非常有利的。

七，项目本身对当地所产生的正、负面影响：

1，该项目无污染，无排放，所以对当地无论是哪方面都应该没有负面影响。

2，该项目从正面上讲，一可以增加一点点当地的财政收入，二可以为当地解决5 ～20人的就业问题。三也可以对带动回乡创业取一点

点作用。

八，评估结论

上述分析表明，LED导针项目从静态和动态角度看在经济上和财务上都是可行的，其开发产品的市场有保障，但明氏电子材料厂自有资金不足，急需银行贷款支持其继续我们投资建设。故为保证贷款银行的利益，建议银行密切监控我们的贷款资金的使用，以尽快回笼资金，减少放贷风险。

申请单位：明氏电子材料科技有限公司

罗飞

2009-8-10