上市公司的利润操纵手段及对策

上市公司的利润操纵手段及对策

一、背景

我国近几年的上市公司利润造假情况有所好转，不过曝光的造假事件大都是规模比较大的公司，因而影响比较大。上市公司利润操纵从最初的虚报成本，高估资产等基本手法外，现更是开始利用进出口退税以及关联方交易等更为复杂的手段，使得利润操纵手段变得更加多变而难以发现。

二、上市公司操纵利润的手段

（一）虚构交易

伪造收入虚构交易主要表现为伪造收入，这是很伪造者经常用的把戏。最坏的情况下，投资者的损失，几乎都是使用虚假会计信息操纵造成的。虚假交易是一个明显的欺诈行为，投资者也常常面临这个问题。专家表示，虚拟交易的主要手段之一是虚假的收入，在此过程中伪造各种相关票据。例如，原材料采购发票、合同、伪造材料、材料运输、文件材料仓库、生产队和记录、存储的文件、销售合同、销售发票、产品出库单据、产品运输单据、发票和外国当事人等手段营造出公司存在大量交易的现象。通过这样的方式伪造交易，虚增利润。

（二）更改账目

虚计利润更改账目通常是增加资产或者降低负债，这样根据会计少结转营业成本或者更改应收账款都是常见方法，通过调节坏账准备科目有时也会达到目的。这些账目都是公司非常重要的组成，因此直接造假这些账目通常会获得巨大利润。通过少结转营业成本能够直接增加利润，所以很多上市公司或多或少都会存在这样的问题。

除了一些基本的手段外，公司还常常通常通过挂账某些科目来达到目的。而根据规定，公司的账户应收账款的资产，三年的预付费用，递延资产和加工性能均属于不良资产。于是许多上市公司为了增加当期利润，并不想处理不良资产和长期信贷。根据相应原则，资产是在一定的时间内扣除负债而成为利润，所以增加其资产同样能增加利润。反过来，超过三年的应付账款，企业一般都是非常积极的解决。挂账方法一般有以下几种：

（1）挂账应收账款。应收账款预计会出现损失时便必须计提坏账准备以减少应收账款，而坏账准备会导致利润的减少。因此，公司便长期挂账应收账款，这样使得公司账面资产膨胀，以达到虚增利润的目的。

（2）挂账待处理财产损溢。按照有关法律法规，当企业在清查后出现资产盘盈盘亏都必须及时处理。而往往企业会任其挂账这样就能增减或者减少公司当前利润了。

（3）挂账在在建工程。有些企业将不管在建工程是否

达到可使用状态均将费用继续挂账在“在建工程”账户上。这样企业利润会增加，而当资产需要计提折旧时，产的折旧便会增加资，生产成本或费用增加，利润则降低的更多。

（4）预提费用挂账。企业应在贷款期扣缴所得的利息，但一些企业将在贷款到期利息（在某一会计期间或贷款的期限）一并计入当期损益，这样做便不能反映实际利润。

（三）造假单据，骗取退税

我国了减轻出口企业负担，鼓励我有企业对外贸易业务，制定了退税机制，以便使得出口产品在价格上不会处于劣势。也正是这一机制的特殊性，让某些公司乘机钻了空子，故意违反相关税收法律法规，谎报出口，造假单据等欺骗手段，骗取国家出口退税款。

（四）利用关联方关系利润

（1）通过转让定价避税。公司常常与其子公司经行交易，而这样的交易往往不按正常价格成交，而是人为的高估或者降低，以达到转移利润避免税收的目的。从目前的情况来看，主要的税收相关企业有以下方法：1）购销业务中高入低出，企业利润的转移，以便逃税。2）在投资或承接项目时，提高设备价格或降低建筑成本，赚取差价以牟利。3）在贷款业务的转让定价，避税。4）制定服务和无形资产转让定价的规定，偷税漏税。

（2）通过资本弱化避税。纳税人为了少缴税款而增加

投资经营的贷款比例，贷款是会降低所有者权益，这样便会取代投资或融资的所有者权益。跨国公司往往以高债务和低投资增加的利息费用，根据支付利息的规定可以在税前扣除，通过这种方法可以减少应税收入转移。关联企业便可将利润转变成关联方的利息，达到避税的目的。

（3）利用资金占用调整利润。企业间相互拆借资金在我国是不允许，但事实上公司关联方之间的资金流转现象屡见不鲜，二者差别不大因此很难明确区分。由于收费数额和资金金额在上市公司和关联公司之间是混沌而没有数额标准的，上市公司能够很容易地使用这样特点随意调整资金占用数额，投资者便无法做出合理的判断。

三、防范上市公司利润操纵对策

（一）建立健全法制体制

针对会计造假我国现行法律仍存在一些漏洞：一是对各相关责任负责人的承担部分划分不明确。二是行政处罚为先，其次是赔偿，几乎没有刑事处罚。三是无法合理准确确认利润操纵等虚假会计信息。四是合理明确地对某些规定不明的地方做出可遵循的规章制度。例如，确保会计方法的连续性，不能来回通过成本法和权益法会计应可自由兑换的转换的方法，建立一个更严格的标准和界限；不得随意改变折旧方法，特别是较大的变化，在企业管理中的年度业绩，阻止利润调整。因此，确保法律制度的完善，依法严惩管理层

操纵利润行为，才能充分起到法律的威慑作用。

（二）强化社会审计的独立性

独立性是CPA审计的灵魂。近年来，频频曝光的利润操纵事件，导致这一现象的一个重要因素是无法保证在审计过程中注册会计师的独立性。一是会计师事务所等中介机构的独立性必须得到强化。二是要改革现有的制度，实行有限责任合伙合作关系。实行财产登记制度，保证全职职业保险。

（三）加强上市公司内部控制

许多企业之所以能够随意操纵利润，就是其内部控制管理不强，让一些人钻了漏洞。因此，加强内部控制是很有必要的。内部控制根据控制对象不同其控制方法也不相同。针对财务控制目的在于促进经营活动的经济性、效率性、效果性以及经营目标的实现，因此必须要依照自身经营特点制定财务制度监管规则。

（四）加大惩罚力度

中国的《会计法》《刑法》虽然规定惩治会计舞弊行为，但存在的客观原因，使得执法一般没有严格的惩罚是不够的，因为这样的纪律处分的现象，不产生多大的影响。一是会计造假被曝光，司法介入的缺失，法律的惩罚违规松弛，削弱了法律的威慑力。二是即使违规现象曝光，也多半是以行政处罚或者罚金罚款，很少有为此承担刑事责任的。三是处罚以就单位或者企业为主，许多人即使有违法行为也会因

为不是主要负责人而免除责罚。几乎不会影响到造假者根本利益，从而造假者肆意妄为，完全不顾及后果。四是犯罪低成本，低风险。

四、结论

如果说非主营业务利润构成利润中的绝大部分，那么该公司的经营风险较大，因为其持续盈利能力有限。非主营业务利润占了很大的比例，其原因可能是公司为了实现权利或利益的可支配收入，通过一次收益获得利润。贴于收入确认的十分复杂，这一点也成为上市公司利润操纵的切入点。因此，投资者要尽可能地去了解被投资公司销售情况。上市公司利用利润操纵欺骗大众不是一个新事物，如果稍加留心，注意阅读上市公司财务报表再加以一定的分析应该能了解上市公司的经济状况。有时候多加分析可能就会发现一些上市公司的问题。

（作者单位为成都信息工程学院银杏酒店管理学院）

上市公司的利润操纵手段及对策

上市公司的利润操纵手段及对策 一、背景 我国近几年的上市公司利润造假情况有所好转，不过曝光的造假事件大都是规模比较大的公司，因而影响比较大。上市公司利润操纵从最初的虚报成本，高估资产等基本手法外，现更是开始利用进出口退税以及关联方交易等更为复杂的手段，使得利润操纵手段变得更加多变而难以发现。 二、上市公司操纵利润的手段 （一）虚构交易 伪造收入虚构交易主要表现为伪造收入，这是很伪造者经常用的把戏。最坏的情况下，投资者的损失，几乎都是使用虚假会计信息操纵造成的。虚假交易是一个明显的欺诈行为，投资者也常常面临这个问题。专家表示，虚拟交易的主要手段之一是虚假的收入，在此过程中伪造各种相关票据。例如，原材料采购发票、合同、伪造材料、材料运输、文件材料仓库、生产队和记录、存储的文件、销售合同、销售发票、产品出库单据、产品运输单据、发票和外国当事人等手段营造出公司存在大量交易的现象。通过这样的方式伪造交易，虚增利润。 （二）更改账目

虚计利润更改账目通常是增加资产或者降低负债，这样根据会计少结转营业成本或者更改应收账款都是常见方法，通过调节坏账准备科目有时也会达到目的。这些账目都是公司非常重要的组成，因此直接造假这些账目通常会获得巨大利润。通过少结转营业成本能够直接增加利润，所以很多上市公司或多或少都会存在这样的问题。 除了一些基本的手段外，公司还常常通常通过挂账某些科目来达到目的。而根据规定，公司的账户应收账款的资产，三年的预付费用，递延资产和加工性能均属于不良资产。于是许多上市公司为了增加当期利润，并不想处理不良资产和长期信贷。根据相应原则，资产是在一定的时间内扣除负债而成为利润，所以增加其资产同样能增加利润。反过来，超过三年的应付账款，企业一般都是非常积极的解决。挂账方法一般有以下几种： （1）挂账应收账款。应收账款预计会出现损失时便必须计提坏账准备以减少应收账款，而坏账准备会导致利润的减少。因此，公司便长期挂账应收账款，这样使得公司账面资产膨胀，以达到虚增利润的目的。 （2）挂账待处理财产损溢。按照有关法律法规，当企业在清查后出现资产盘盈盘亏都必须及时处理。而往往企业会任其挂账这样就能增减或者减少公司当前利润了。 （3）挂账在在建工程。有些企业将不管在建工程是否

解读上市公司利润表新变化(1)

解读上市公司利润表新变化 2006年2月，我国新会计准则对利润表的内容及呈报进行了不同于西方国家及国际 会计准则的改进，这时的“利润”已不是原来意义上的利润，其质量和实质都有所变化，下面给予简单分析并提出改进建议。 一、新会计准则中利润表的变化 新会计准则对利润表的影响主要体现在会计要素的调整、会计计量基础的变化上， 其中主要体现在“直接计入利润的利得和损失”，即主要是“公允价值变动损益”、“资产减值损失”（除存货外的大部分资产减值损失不得转回）。 （一）利润要素及定义的变化 原会计要素包括六个部分，资产、负债和所有者权益属于资产负债表要素，收入、费用和利润属于利润表要素。新《基本准则》对六大会计要素作了重大调整，在所有者权益和利润要素中分别引入国际准则中的“利得”和“损失”概念，将利得和损失区分为直接计入所有者权益的利得和损失以及直接计入当期利润的利得和损失。利润包括收入减去费用后的净额、直接计入当期利润的利得和损失，利润金额取决于这三者的计量。 （二）利润确认计量的变化 新会计准则不再强调历史成本为基础计量属性，而按照现行国际惯例把公允价值（Fair Value）概念引入中国会计体系，在投资性房地产、生物资产、非货币性资产交换、资产减值、债务重组、金融工具、套期保值和非共同控制下的企业合并等方面都引 入了公允价值计量，将公允价值的变动直接计入利润。 1、投资性房地产账面价值的调整。企业会计准则第3号《投资性房地产》第十一条规定：“采用公允价值模式计量的，不对投资性房地产计提折旧或进行摊销，应当以资产负债表日投资性房地产的公允价值为基础调整其账面价值，公允价值与原账面价值之间的差额计入当期损益。” 2、生物资产公允价值变动形成的利得或损失。企业会计准则第5号《生物资产》第二十二条规定：有确凿证据表明生物资产的公允价值能够持续可靠取得的，并同时满足生物资产有活跃的交易市场和能够从交易市场上取得同类或类似生物资产的市场价格及其他相关信息，从而对生物资产的公允价值作出合理估计两个条件的，应当对生物资产采用公允价值计量。 3、非货币性资产交换产生的损益。企业会计准则第7号《非货币性资产交换》第三条规定：非货币性资产交换同时满足交换具有商业实质及换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量两个条件的，应当以公允价值和应支付的相关税费作为换入资产的成本，公允价值与换出资产账面价值的差额计入当期损益。 4、资产减值产生的损失。企业会计准则第8号《资产减值》第十五条规定：“可收回金额的计量结果表明，资产的可收回金额低于其账面价值的，应当将资产的账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。”第十七条规定：“资产减值损失一经确认，在以后会计期间不得转回。” 5、债务重组收益。企业会计准则第12号《债务重组》第四、五、六、七条中规定：以现金清偿债务的，债务人应当将重组债务的账面价值与实际支付现金之间的差额，计入当期损益；以非现金资产清偿债务的，债务人应当将重组债务的账面价值与转让的非

最新我国上市公司利润操纵的原因及对策分析

我国上市公司利润操纵的原因及对策分析

本科毕业设计（论文）我国上市公司利润操纵的原因及对策分析

摘要 企业作为独立的经济实体，应当以自己的经营收入抵补其支出，并且实现盈利。企业盈利的大小在很大程度上反映企业生产经营的经济效益，并以利润反映在财务会计报表上。而企业管理当局出于业绩考核、筹资、融资及获取非法利益等目的，往往采取虚列收入、支出等方法操纵利润,给有关各方造成不可挽回的经济损失。本文结合我国上市公司利润操纵的相关案例，对我国上市公司利润操纵的原因及方法进行分析，并提出防范我国上市公司利润操纵问题的对策。 关键词：上市公司；利润操纵；关联企业；现金流量

Abstract As an independent economic entity, shall use its own operating income to cover its costs and profit. Corporate profits reflect the size of the production and operation of enterprises economic benefit to a great extent, and the profit is reflected in the financial statements. But the business management authority for the performance evaluation, financing, financing and obtain illegal interests, often take false income, expenditure and other methods to manipulate profits, causing irreparable economic losses to the parties concerned. In this paper, combined with the related cases of profit manipulation of listing corporation in China, to analyze the reasons and methods of profit manipulation of listing corporation in China, and puts forward some countermeasures to prevent manipulating profit listing corporation in china. Key Words:listing corporation; profit manipulation; associated enterprises; cash flow

企业会计报表利润操纵现象的成因及对策

企业会计报表利润操纵现象的成因及对策 □郭锦荣 【摘要】企业会计报表可以综合反映企业一定时期财务状况、经营成果和现金流量，以便利益相关者客观地了解企业，实现社会资源的合理配置。但企业管理层为了达到获取非法利益的目的而蓄意粉饰会计报表，通过各种办法来进行利润操纵。企业利用制度上的漏洞操纵利润给授资者和国家造成严重的经济损失，更严重的是它导致资本市场信任危机，严重影响资本市场的健康发展。文章从企业操纵利润的行为动机出发，通过对利润操纵方法的分析，提出了遏制利润操纵行为的对策划建议。 【关键词】会计报表；利润操纵；财务分析 【作者单位】郭锦荣，黑龙江农垦总局红兴隆管理局友谊农场 会计是市场经济的灵魂。市场经济越发展，会计信息越重要。利益相关者要求企业会计报表提供的信息能够真实、公允地反映企业的财务状况、经营成果和现金流量。但企业管理层常常为了获取非法利益而蓄意粉饰会计报表，通过各种办法来进行利润操纵。每个企业采用的利润操纵手段不完全相同，但这些操纵手段大多能够在财务指标上和会计报表项目中反映出来。只要我们能够发现财务指标异常的规律，分析会计报表项目金额的异常情况，就可以快速地判断企业是否有操纵利润的嫌疑，从而提高分析的效率。 一、企业会计报表利润操纵现象的成因 （一）为自身利益而夸大甚至编造虚假利润。上市公司作为一种“壳资源”依然稀缺，许多公司为了争取发行上市指标，受利益驱动，便产生了利润操纵行为。按《公司法》规定公司上市前三年要连续盈利，且经营业绩比较突出。为了公司股票上市的需要，在发行额度有限的情况下，为影响股票的发行价格，募集到更多的资金，一些公司采取多种手段操纵会计利润；对于已经获得上市资格的公司，为了获得对公司管理业绩的良好评价和进一步筹集资本，提高配股价格，更多的获取证券市场上有限的资源，也会想方设法提高利润；此外有些连续亏损的上市公司，为了避免股票停牌甚至被终止上市的尴尬局面，宁愿铤而走险进行利润操纵。 （二）为规避所得税而隐瞒利润。企业所得税是在税前会计利润的基础上，将会计利润调整为应纳税所得额，再乘以适当的税率计算得出的。一些企业为了偷税、漏税，增加留存收益，减少现金流量支出，便会想方设法缩减利润，进而达到少交所得税，增加内部资金积累的目的。但同时也存在着一些企业特别是上市公司，为了维护其在社会上的形象，筹措足够的资金，不惜虚报利润，多交所得税的现象。 （三）企业领导者为追求政绩而提高利润。我国特定的经济体制决定了现阶段考核企业管理人员的主要目标还是利润，上市公司利润的多少及其增长幅度与企业管理者的经营业绩、职位的升迁以及奖金、福利等直接相关，且企业的经营者又有短期利益的趋向，因此，为了有一个良好的政绩，企业难免会对利润进行操纵。 （四）调整费用。企业不按财务制度规定的成本费用开支范围进行会计核算，通过漏计、少计或不计利息费用或少估应付费用等方法来隐瞒真实财务状况。如企业为了虚增利润，个别费用不入账，或转由母公司承担。有些企业的成本费用开支具有很大的随意性，不按会计制度规定核算，为调整利润不及时进行费用摊销。每月会计结账时，将亏损部分从成本费用中冲减，列入当月待摊费用；如果当月实现利润，则按利润数额增加成本费用，同时冲减相应的待摊费用，这样企业账面保持每月不亏不盈。 二、企业会计报表利润操纵的防范策略 （一）加强对上市公司的治理。虚假会计信息从生成到对社会公告要涉及多个市场主体，仿佛是一个链条，环环相接，而上市公司是产生虚假信息的源头，应该是治理的重点。在对上市公司的治理中，要从公司负责人和财务负责人这两个源头抓起。首先，要对他们经常进行法制教育和职业道德教育，加强《会计法》、《公司法》、《企业会计制度》、《证券法》等法律法规的宣传和普及，使他们牢固树立起对单位会计责任负责的风险意识，建立依法理财的思想观念。其次，要从制度安排上减少虚假信息的产生。一是要完善公司治理结构。目前，我国上市公司治理结构中存在制约机制不够健全的问题，主要表现为“一股独大”，控股股东与上市公司在人员、资产、财务方面分离不彻底、上市公司决策权过多集中于控股股东，致使容易发生内幕交易、操纵股市、转移资产等问题，以及为了自身利益，制造虚假信息，损害中小投资者的利益。因此，要通过持股结构的调整，分散大股东的股权，解决“一股独大”的问题，增强不同持股者之间的相互制衡。同时，建立健全独立董事制度，增强董事会内部的制约机制。二是要完善公司内部会计控制体系，对公司的各项经济活动实施严格的控制，规范公司的财务行为，以此保证会计信息的真实与完整。 （二）增加操纵成本，加大惩罚力度。根据经济学“追求效用最大化”和“有限理性经济人”的原理，利润操纵者必定遵循成本效益原则，以获得预期收益为主要目的。某些上市公司之所以肆无忌惮地进行利润操纵，其重要原因就在于， · 301 ·

上市公司利润操纵分析

上市公司利润操纵分析 一、上市公司利润操纵的要紧动机 １．股权融资，包装上市。我国的公司股票发行与上市制度所采纳的审批制、分额度指标和核准制的做法，均带有打算性的烙印，从而导致我国公司股票的发行与上市资格成为一项特不稀缺的资源。尽管国家规定上市公司必须在最近三年内连续盈利，但由于股票上市能给公司带来丰厚的资金回报，地点国有企业往往通过剥离资产或捆绑上市的途径，虚拟会计实体在会计期间的利润，以达到包装上市的目的。 ２．配股增发，股市圈钞票。上市伊始，每家上市公司都企图从股市中获得更多的经济资源，能否获得配股、增发的资格，将会直接阻碍其后续资金的注入与以后的进展。有些上市公司为了在股市接着圈钞票，就进行“包装”造假。 ３．规避管制，防止摘牌。由于公司股票上市额度有限，上市公司股票在我国成了十分宝贵的“壳”资源。但按现行规定，上市公司若连续两年亏损，或者每股净资产低于面值，或者财务状况出现异常时，上市公

司的股票就要被特不处理（即ＳＴ、ＰＴ处理）；若连续三年亏损，上市公司的股票就将被暂停上市交易（即摘牌）。上市公司为了免于ＳＴ、ＰＴ处理或摘牌，往往会通过利润操纵等会计造假手段与市场监管部门博弈。 ４．配合庄家，操纵股价。我国证券市场依旧个不成熟的新兴市场，具有较强的投机性，而过强的投机性又容易滋生“庄家”行为。由于庄家坐庄和出局的要紧手段是炮制“题材”和披露“信息”，故而庄家的投机行为务必得到上市公司的紧密配合才能奏效。可见，庄家暴利操纵股价行为往往与上市公司的“内部人”利益紧密相连。 ５．粉饰业绩，隐性分红。上市公司托付人（公司股东）的目标是股东财宝最大化，而其代理人（公司高管当局）的目标是治理酬劳最大化，两者有着不同的利益。当托付人通过薪金、奖金、股权、期权等合约使代理人目标与自身目标趋同时，由于信息的不对称和“内部人操纵”的权力，公司高管当局为了其自身利益，往往会利用其治理权力和信息优势进行会计造假。目前，我国大部分上市公司的高管人员在一定程度上

上市公司利润调节手段万字总结收藏版

上市公司作为公众公司，其一举一行无不吸引着大家的目光，而在聚光灯下，公司能实现的净利润金额无疑吸引所有目光，三月一小考，一年一大考，跟小学生一样痛苦。上市公司再融资、退市、股价波动等等，均跟企业净利润息息相关。因此，上市公司无时无刻都存在调节利润的动机。企业最主要的调节方向是调高净利润，也存在一些调低净利润的时候，这需要去分析企业管理层的动机了。 本文重点谈谈上市公司调节利润的手段。 我们知道净利润=营业收入-营业成本-营业税金及附加-销售费用-管理费用-财务费用-资产减值损失+公允价值变动损益+投资收益+营业外收入—营业外支出-所得税费用。有这个公式在，利润调节手段就是以上科目的简单加减法了。 强调一下，调节利润跟作假是两个概念。部非日常活动的会计处理依赖会计师主观判断，因此以下举例的公司有没有造假与本文无关，我可不想被这些上市公司的粉丝谩骂，甚至是收到上市公司的律师函。 一、变更会计估计或者会计政策 会计估计是指对结果不确定的交易或事项以可利用的信息为基础所作出的判断，在“可利用的信息”发生变更时，会计估计应该发生变更。会计政策，是指企业进行会计核算和编制会计报表时所采用的具体原则、方法和程序，一般能提供更可靠、更相关的会计信息时，会计政策就会发生变更。 由以上内容可知，会计估计和会计政策变更与否，基本取决于上市公司自身。因此会计估计和会计政策变更是上市公司调节利润的常见工具。 举个栗子，老王肉夹馍10万块新进一个烤馍机，想着可以用两年，那么每年的折旧是5万元，后来因为利润表不好看，于是调整成用四年，每年的折旧就是2.5万元，于是前两年每年多了2.5万元利润。这个调整折旧年限就是一种会计估计的变更。

浅析上市公司利润操纵问题

浅析上市公司利润操纵问题 摘要：纵观中国证券市场近20年发展历程，人为调节上市公司利润的现象十分严重，这种行为已经成为阻碍我国资本市场可持续发展的一大因素，动摇且挫伤了投资者的信心，使证券市场的功能没有充分发挥，资本这一稀缺资源也没有得到高效配置。从众多的财务信息和非财务信息中抓住关键，及时发现上市公司的真实业绩，不仅关系到投资者的切身利益，也是中国证券市场急需研究的重要课题。本文在系统研究利润操纵常见手法及其治理方案的基础上，提出了相应的防治措施，以期为投资者有效识别上市公司经操纵的财务信息提供有益借鉴。 关键词：上市公司；利润操纵；问题；借鉴 一、上市公司利润操纵的主要手段及典型案例分析 上市公司操纵利润的手段和方法主要有以下几种： (一)通过关联企业交易调节利润 我国上市公司大多属于集团型企业，无论是从公司结构、组织形式，还是经营涉足范围、各个运作环节等，大多处于一种多元架构。其向公众披露的合并会计报表数据范围涵盖了母公司、子公司、各类合营公司、联营公司及控制、共同控制、有重大影响等各类企业的经济活动情况。关联企业均为独立法人、各自独立核算。但关联企业之间在整个集团内又相互配套，甚至互为商业购销客户，这些在理论上为上市公司通过内部交易调节合并数据提供了平台。 相当一部分集团公司在上市公司经营状况难如人愿时，利用内部关联企业或与控股股东的关联企业的关系，通过采取诸如买卖商品、转移价格、转让其他资产、提供劳务、代理租赁、提供资金、委托投资、托管经营、资产重组、签署协议合约的方式。在关联企业之间进行关联交易，向与之关联的上市公司转移利润。比如。在买卖商品方面，以较高的价格购买上市公司的产品。以较低的价格向上市公司出售原材料：在转让资产方面，上市公司将有可能产生亏损或损失的不良资产剥离给母公司，或与母公司的优质资产进行不等价交换：在费用负担方面。调低或者要求上市公司免缴母公司垫交的各项费用，甚至将上市公司以前年度缴纳的费用予以退回；在财产租赁方面，上市公司租赁母公司的经营场所和经营性资产时，在租用的数量、时间和价格方面给予诸多优惠，甚至可以按“零租金”标准无偿使用：上市公司违反规定借款给母公司。高额收取母公司资金占用费，其超过公允部分的资金占用费也不在资本公积中反映；在委托投资方面，上市公

上市公司利润操纵案例分析

上市公司利润操纵案例分析 余常军 (中南财经政法大学会计学院,湖北武汉430070) 摘　要:企业会计报表是综合反映一定时期财务状况、经营成果以及财务状况变动的书面文件,编制和提供会计报表的最终目的,是为了达到社会资源的合理配置。因此,现有和潜在投资者、债权人、政府及其机构都要求企业提供的会计报表能够真实、公允地反映企业的财务状况、经营成果和现金流量。 关键词:上市公司;利润操纵的方法和动机;会计分析 中图分类号:F275.4 文献标识码:A 文章编号:167223198(2007)0820123201 企业会计报表是综合反映一定时期财务状况、经营成果以及财务状况变动的书面文件,编制和提供会计报表的最终目的,是为了达到社会资源的合理配置。因此,现有和潜在投资者、债权人、政府及其机构都要求企业提供的会计报表能够真实、公允地反映企业的财务状况、经营成果和现金流量。但现实生活中,企业管理层为了达到获取非法利益的目的而蓄意粉饰会计报表,通过各种办法来进行利润操纵。本文就试图对企业常见的利润操纵方法予以简单的会计分析,从而对企业提供的会计信息有一个更加清醒、正确的认识。 1　利润操纵的方法 (1)利用关联交易操纵利润。关联交易是指在关联方发生的转移资源和义务的事项,而不论其是否收取价款。关联方主要是指在企业的财务和经营决策中,有能力直接或间接控制、共同控制另一方或对另一方施加重大影响的有关各方。从理论上说,关联交易是一种中性交易。而事实上有些公司在关联交易中利用协议定价,实现利润在关联方之间的转移。 ①利用关联购销业务操纵利润。例如:ST苏三山, 1997年销售一批货物给该公司的控股股东的子公司,销售收入16002万元,销售成本14002万元,产生净利润2000万元,交易价格由协议确定。这项交易利润占公司1997年利润总额的23.5%。②关联企业收取资金占用费。按照有关法规规定,企业之间是不允许相互拆借资金的,但实际上关联企业间的资金拆借现象非常普遍。如某公司对关联企业进行长期债权投资,按20%的比率收取固定回报,为企业创造了一大块利润。③利用关联企业间的托管经营调节利润。目前,由于我国证券市场还缺乏托管经营方面的法规及操作规范,托管经营就成为上市公司利润操纵的另一方式。一些上市公司将不良资产委托给关联企业经营,定额收取回报,使上市公司既回避了不良资产的亏损,又凭空获得了一块利润。反之,关联企业也可以通过把获利强较的资产以较低的收益由上市公司托管,直接为上市公司注入利润。 (2)通过挂账处理进行利润操纵。 按新会计制度规定,企业所发生的该处理的费用,应在当期立即处理并计入损益。但有些企业为了达到利润操纵的目的尤其是为了使当期盈利,则故意不遵守规则,通过挂账等方式降低当期费用,以获得虚增利润之目的。 ①应收账款尤其是三年以上的应收账款长期挂帐。应收账款是企业因销售产品、提供劳务及其他原因,应向购货方或接受劳务的单位收取的款项,因它是企业的销售业务也是企业的主营业务,因此,一般而言,应收账款能否收回,对企业业绩影响很大。但对于三年以上的应收账款,收回的可能性极小,按规定应转入坏帐准备并计入当期损益。如果按规定三年以上的应收帐款转为坏账的话,有人曾计算过,1997年深沪市上市公司亏损数将由42家改为114家,亏损面将由5.2%扩大至14%。由此可见,应收账款对收益的影响极大。在现实中还有这样一种情况,即企业为了虚增销售收入的需要而虚列应收账款。 ②在建工程长期挂帐。这主要体现在大部分企业在自行建造固定资产时,都会对外部分融入资金。而借款需按期计提利息,按会计制度规定,这部分借款利息在在建工程没有办理峻工手续之前应予以资本化。如果企业在建工程完工了而不进行峻工决算,那么利息就可计入在建工程成本,从而使当期费用减少(财务费用减少),另一方面又可以少提折旧,这样就可以从两个方面来虚增利润。上述达尔曼公司就曾利用这一方法进行盈余管理.该固定资产投资不断,经常有巨额的在建工程款项,而且这些工程经常不能按时产生效益。达尔曼第一次发行股票募集的1.47亿元资金主要用于固定资产投资,此后两次配股共募集近6亿元,也是主要用于固定资产投资;主要工程建设项目有珠宝首饰加工生产线扩建、西安国际珠宝交易中心、都江堰宝石加工中心、生态农业和园艺项目等,预计产生效益的周期从1年到3年不等。达尔曼董事会几乎每一年都要提出新的固定资产投资项目,投入资金动辄几千万元,导致公司总资产中的“在建工程”款项长期居高不下。1999年,达尔曼“在建工程”价值高达30,474.05万元,比当年固定资产净值高出一半;2000年,虽然许多工程已经宣布完工,但“在建工程”价值仍然高达29,706.01万元,而且董事会还在准备第二次配股,进行新的固定资产投资。这些长期挂帐的在建工程对该公司的利润操纵真可谓是意义重大啊。 — 3 2 1 —

利润操纵的现象及对策

利润操纵的现象及对策 利润操纵行为一般是指企业为了某种目的，运用各种手段人为调节企业实现利润的行为。这种行为，歪曲了企业的盈利状况。隐藏了企业在经营管理中的问题，影响了正常的社会经济秩序，危害性极大。为此，本文就企业利润操纵现象的成因、操纵的手段作一番剖析，提出了遏制利润操纵行为的具体对策和措施。 一、利润操纵现象产生的原因 (一)企业领导为追求政绩而提高企业利润。由于企业经营业绩的考核一般以一定的财务指标为基础，其中利润往往是最主要的财务指标。经营业绩的考核涉及到企业厂长经理管理业绩的评定，并影响其提升、奖金福利等，因此为了业绩，企业难免要对利润进行操纵。 (二)上市企业为了自身利润或大股东利益而夸大甚至编造虚假盈利。1．为获得股票发行资格。企业首次发行时，根据《公司法》等有关法律法规，企业必须最近连续三年盈利，且经营业绩比较突出，才能通过证监会的审批。一些业绩达不到要求的企业，不得不进行利润包装而获得上市资格。2．为了提高发行和配股价格。发行价格和配股价格，在其发行和配股额度一定的情况下直接决定着募集资金的多少，因而一些企业不惜铤而走险提高每股收益的发行价和配股价(每股收益的提高只有通过增加利润来解决)。3．避免股票被摘牌。按规定，上市公司如果连续三年亏损，证监会将会暂停其股票交易并限定限期消除亏损，如果限期内未能消除，其股票将被摘牌，终止其在交易所的交易。上市公司为了保住上市资格。在一定程度上会进行利润操纵。 (三)为规避所得税而隐瞒利润。所得税是在会计利润的基础上，通过纳税调整，将会计利润调整为应纳税所得额，再乘适当的税率而得出的。一些企业为了偷税、漏税、推迟纳税时间，便会隐瞒利润。但也存在着一些企业特别是上市公司，为了能够维护其在社会上的形象，为了能够筹措到足够的资金，不惜虚报利润，多交所得税，而这部分所得税往往又通过地方政府的税收返还形式返给上市公司。 二、利润操纵手段的具体表现 (一)利用关联方交易进行利润操纵。1．通过资金拆借，向关联企业收取资

上市公司利润操纵问题的剖析

开题报告 上市公司利润操纵问题的剖析 学生姓名： 专业名称：财务管理 指导教师： 教学单位：经济与管理学院 1选题背景 由于利润操纵严重影响会计信息质量扰乱市场经济秩序引起了社会各界的广泛关注并成为会计理论研究的重要课题。有关利润操纵的理论研究虽然已有20 多年的历史但到目前为止对于利润操纵的定义仍未达成共识。所以研究利润操纵有利于维护会计信息的真实性和可靠性；有利于公司做出准确的经营决策；有利于投资者做出准确的投资选择；也有利于政府部门准确的了解国家经济情况。 2 国内外研究现状 利润操纵问题在社会的各界中备受关注。对于上市公司利润操纵的研究，国内起步相对较晚。我国会计界专门研究企业利润操纵相关问题的文献较多，大多论述了企业在国家经济运行中的地位和作用，分析了公司利润操纵的手段，由此提出了若干针对企业利润操纵行为的治理措施，，并为我国企业利润操纵正规化提出了若干具有一定参考价值的对策和建议。利润作为衡量公司经营成果的敏感指标，作为考核经营管理者业绩的一杆标尺，公司股东、管理者总想改变它以实现其眼前利益或长远利益。利润操纵已成为一种社会现象。利润操纵是有其双面性的。一方面，它有着不可磨灭的正面意义，一定程度的利润操纵可以减少企业的经营风险。如果企业遇到突发性世界时，利润操纵给管理者一个缓冲空间，便可以保护企业自身的利益，且可以维护其他利益相关者的利益。然而，另一方面，如果利润操纵超过一定的程度，就会使会计信息失去公允性、可靠性和可比性，从而直接导致政府宏观调控、企业所有者管理者以及其他利益相关者投资决策的失误或偏差，影响着市场经济公正合理的运行，影响证券市场资源优化配置的功能。对于此课题，国外研究起步相对较早，但国外专门对利润操纵（包括合法的盈余管理和不合法的会计造假）进行研究的文献并不多见，但关于盈余管理的研究文献却很多。分别关于企业管理人员奖金计划、政治成本、负债契约、总经理变更等与盈余管理进行了实证研究；而迪舟、所罗安和斯威尼则关于盈余管理的动机、原因和结果进行了实证研究后发现：被SEC 起诉高估收益的公司进行盈余操纵的重要动机是

上市公司利润如何分配

上市公司利润如何分配? 公司的利润分配顺序如下： 1?弥补以前年度的亏损，但不得超过税法规定的弥补期限（税前利润）； 2■缴纳所得税。 3?法定公积金不足弥补以前年度亏损的，弥补亏损； 4?依法提取法定公积金和公益金； 5?提取任意公积金； 6 ?向股东分配利润。 上市公司税后净利润在偿还债务及相关孳息后就分配到股东权益中来，具体以公积金、公益金、未分配利润、股东红等方式存在。 他们之间是可以相互转化的，并不是没分红就少了你的权益，公积金转增股本等就是一种权益转化方式。 什么是公积？金公积金的用途有哪些？ 公积金是股东权益的重要内容，包括资本公积和盈余公积两部分。 资本公积是指山股东投入、但不能构成”股本,域“实收资本“的资金部分，主要包括股本溢价、接受捐赠实物资产、投入资本汇兑损益、法定财产重估增值以及投资准备金等 O资本公积的主要用途有两个，一是转赠资本，二是弥补亏损。 盈余公积是指公司按照规定从净利润中提取的各种积累资金。盈余公积根据其用途不同分为公益金和一般盈余公积金两类。公益金专门用于公司职工福利设施的支出，如购建职工宿舍、托儿所、理发室等方面的支出。现行制定规定，上市公司按照税后利润的5%至10%的比例提取法定公益金。 一般盈余公积分为两种： 一是法定盈余公积金。上市公司的法定盈余公积金按照税后利润的10%提 取，法定盈余公积累计额已达注册资本的50%时可以不再提取。 二是任意盈余公积。任意盈余公积主要是上市公司按照股东大会的决议提取。法定盈余公积和任意盈余公积的区别就在于其各自汁提的依据不同。前者以国家的法律或行政规章为依据提取；后者则山公司自行决定提取。公司提取盈余公积主要可以用于以下儿个方面： （1）用于弥补亏损。公司发生亏损时，应曲公司自行弥补。弥补亏损的渠道主要的有三条： 一是用以后年度税前利润弥补。按照现行制度规定，公司发生亏损时，可以用以

1、新企业会计准则与上市公司利润的调节

2０07级会计电算化专业毕业论文参考题目 1. ××公司的应收账款分析 ２. 试论企业亏损的内因分析与治理对策 ３.坏账损失产生的原因及对策 4．成本—销售量—利润相关分析 5.小企业代理记帐探讨 ６.虚假财务报告成因的分析 7．会计电算化的舞弊与对策 8.浅议会计电算化的内部控制制度 ９．企业所得税核算探讨 10．试论财务管理是企业管理的核心 １1．中小企业实施会计电算化的原则研究 12. 浅谈会计诚信问题 13．会计电算化的舞弊与对策 1４. 普及会计电算化面临的问题与对策 15. 企业偷漏税手段及其防范 16.谈谈税收筹划在企业中的运用 1７. 关于企业应收账款管理的症结与对策问题的探讨 18．试论会计的监督职能 19. 关于企业成本核算的探讨 ２0. 对固定资产折旧问题的探讨 21. 原始凭证失真及解决办法 22. 谈谈加速折旧的原理及其方法 23. 会计诚信问题的思考 24．中小企业融资问题探讨 ２5.试论会计造假的防范与治理 ２6．中国会计准则与国际会计准则的比较分析 27. 关于绿色会计理论的探讨 28. 网络会计若干问题探讨 2９．环境会计问题探讨 ３0.当前企业成本管理工作中问题与对策 31．人力资源成本会计的研究 ３2. 企业财务风险的分析与防范 3３．中小企业财务管理存在的问题及对策 34. 企业利润操纵探索 3５.关于标准成本与定额成本的探讨 36. 浅谈会计造假的常用伎俩及其审计方法 37．浅谈2007新会计准则 38. 浅谈２０07新审计准则 39. 财务报表粉饰行为及其防范 ４0. 或有事项对企业财务状况的影响 ４1.企业破产的财务问题探索 ４2.加强内部会计控制的构想

上市公司利润操纵手法

上市公司为了向行政管理部门显示所谓政绩、为了避免由于连年亏损而造成的壳资源丧失、为了追求一定的净资产收益率而保留配股资格或甚至为了配合二级市场炒作，通过各种方式隐瞒或粉饰真实的经营业绩，超过法律法规允许范围进行利润调节。这就是所谓“利润操纵”。证券时报与某证券公司联合进行的《上市公司经理人月度调查》显示，利润操纵已成为较普遍的现象，而上市公司经营管理层对此由于司空见惯而理所当然。本次调查显示，上市公司实施利润操纵的具体途径主要表现在以下几个方面：关联交易，比例达55.56％；巧用会计政策，比例44.44％，地方政府的大力支持，比例为33.33％。具体分析如下：一、关联交易（一）增加收入，转嫁费用不少公司在上市改组时是由母公司中某一块优质资产为主整合的，与母公司存在着供、产、销及其他服务方面的密切联系，尤其是大型原材料行业的上市公司，其原材料来源为母公司，而产品销售对象也为母公司。在上市公司面临亏损时，母公司会解囊相求，即使在市场不旺的情况下，也会购买大量上市公司产品，同时以较低的价格向其销售原材料。如苏三山1997年一笔对母公司关联公司关联交易的销售收入高达1.6亿元，销售成本1.4亿元，净利润则达2000万元，仅此一笔就占1997年利润总额的235％。可见上市公司的利润有很大一块是来源于关联交易所作的账面调整。在费用负担方面，上市公司与母公司在上市公司改组之初便确定有关费用支付和分摊标准，但在上市公司业绩不理想时，母公司或调低上市公司应交纳的费用标准，或承担上市公司的管理费用、广告费用、离退休人员的费用，甚至将上市公司以前年度交纳的有关费用退回，从而降低当年费用，以达到转嫁费用的目的。（二）资产租赁许多上市公司由于发行额度限制，母公司只有部分而不是整体进入上市公司，许多经营性资产甚至经营场所往往采用租赁的方式，而租赁数量、租赁方式和祖赁价格就是上市公司与母公司之间可以随时调整的阀门。有时上市公司还可将从母公司租来的资产同时转租给母公司的子公司，以分别转移母公司与子公司之间的利润。（三）计受资金占用费用按照我国现有法规规定，企业之间不允许相互拆借资金，但实际情况是关联公司之间的资金往来的拆借现象比比皆是，两者之间也难以严格区分，虽属违规拆借也就法不责众。上市公司与关联公司发生的资金占用的金额、收费标准均未事先公告，投资者无法对此合理性作出恰当的判断和预计。归纳起来主要有两种形式： 1.向母公司计受资金占用费用。名目繁多，金额巨大，在账面上可以反映出一大块营业外收入。例如浦东不锈1998年中报实际净利润2837.3万元，应收母公司上海浦东钢铁（集团）有限公司资金占用费559.73万元，应收母公司资金占用费滚存利息就达2916.52万元。 2.向被投资公司计受资金占用费用。[!--empirenews.page--] 目标往往是以下两种被投资企业：（1）虽拥有被投资企业20％以上的股权，但该企业已转由他人承包经营，企业失去控制权，可以不进行权益法核算。（2）占股权20％以下采用成本法核算的被投资企业。当上述两种企业严重亏损，即使上市公司存在着实质性的投资损失，但通过计受资金占用费的形式和利用长期投资会计核算方法本身的缺陷，在会计报表上却虚增了一块利润。（四）委托或合作投资 1.委托投资。如果上市公司面临投资项目周期长、风险大等因素，则可将某一部分现金转移给母公司，以母公司的名义进行投资，将投资风险全部转嫁到母公司头上，而将投资收益的回报确定为上市公司当年的利润。 2.合作投资。一旦上市公司发现净资产收益率难以达到配股的要求，便倒推计算利润缺口，然后与母公司签订联合投资合同，投资回报按测算的缺口利润确定，由母公司让出一块利润，上市公司自然不便在公告书中向投资者披露投资何项目及短期有如此高回报的缘由了。（五）托管经营在目前中国股票市场上，由于缺乏托管经营方面的法规规定度操作规范，托管经营的操作却是偏离惯例，纯属利润操纵的工具。 1.上市公司将不良资产委托母公司经营，定额收取回报，上市公司既回避了不良资产的亏损或损失反映问题，又凭空获得了一块利润。 2.母公司将稳定的高获利能力的资产以低收益的形式委托上市公司经营，在协议中将较多的以较高的比例留在上市公司，直接增加上市公司利润。（六）资产转让置换通过资

上市公司利润操纵的分析与治理-论文

观察Observation投稿信箱：zgzqqhzz@https://www.wendangku.net/doc/0115966055.html, 上市公司利润操纵的分析与治理 彭杰 （河北省老年病医院，河北石家庄050011） 【摘要】会计信息的真实性是会计工作的生命线，在对上市公司其利润操纵和盈余管理的概念分析后，首先提出了上市公司利润操纵带来的企业会计数据失真等问题，然后对上市公司利润操纵的原因进行了分析，最后提出了上市公司利润操纵行为的治理对策，从而能够更加全面、客观、真实地评价企业的最终经营成果。【关键词】上市公司；利润操纵；治理 利润是上市公司生存和发展的基本前提，也是资本市场各方参与者和监管者均高度关注的重要综合指标。当上市公司因其“实际利润”影响到资源配置资格时，往往会采用利润操纵而重组“报表利润”。这种做法会歪曲企业真实的盈利情况，隐藏企业在经营管理中的问题，严重地妨碍整个社会资源的优化配置和市场经济有序、健康地发展。因此，对上市公司的利润操纵行为进行全面透析和探究，有其理论和现实意义。 一、上市公司利润操纵的问题及危害 ㈠相关概念分析 上市公司对利润的调节手段，从法律法规角度上可以大体分为两类：一类是合法手段的调节，称为盈余管理；另一类是非法手段的调节，称为利润操纵。盈余管理是以会计政策的可选择性为前提，在会计法规的范围内进行应用，主要利用会计准则的灵活性和滞后性来满足股东财富最大化、合理避税等目的，使企业管理当局的管理业绩和才能得到认可。而利润操纵则是企业的一种蓄意欺诈行为，采用不合法手段改变企业的盈余信息，目的是欺骗会计信息的使用者，获得不正当的利益。所以盈余管理不同于利润操纵，前者是一种合乎法律规范的利润调整，是管理者希望通过该管理而使企业的盈利趋于预定的管理目标，而后者突破了法律限度，是管理者利用信息的不对称，采取欺诈手段不合法地调整企业的盈余，为一部分人如少数管理者或大股东谋取不正当利益，而大多数股东和其他信息使用人则成为受害者。 ㈡利润操纵带来的问题 调节利润的目的在于粉饰财务业绩，而这样做可以看出的问题有以下几个方面：第一，上市公司的会计数据失真，即有关核算资料发生扭曲，违背了客观性、可比性及一贯性原则，不能客观、真实地评价企业的经营业绩。第二，它还暴露出我国现行会计准则和企业会计制度不够具体和完善，留有一些灵活性和真空地带。第三，从近几年上市公司利润操纵案件的增多和司法查处力度不足可以看出我国的政府监管工作不够到位，相应的法律规范也不够完善和具体。 ㈢利润操纵的危害 由上述问题可以得出上市公司利润操纵问题如果不及时治理会带来诸多危害：给投资者、债权人的决策带来误导，以至投资失误带来损失，将会打击投资者的信心，不利于股市的正常发展；上市公司利润虚增会造成国民收入超过分配，消费基金过于膨胀，扰乱国家的宏观调控和管理秩序；这还可能给社会带来不良影响，为部分作风不正的上市公司领导化公为私、贪污腐败大开方便之门，使一些不合理、不合法的开支得以蒙混过关，动摇企业的发展和生存之道，污染社会风气。 二、上市公司利润操纵的原因及分析 ㈠为了募集到更多的发展资金 1.为避免连续三年亏损而被摘牌。《证券发行与交易暂停条例》规定，上市公司如果连续三年亏损，其股票将被停牌，限期不能扭亏为盈公司的股票将被终止上市。公司取得发行额度并获得上市相当不易，所以上市公司宁愿在账务处理上玩弄花招而被注册会计师出具保留意见，也不愿意连续三年亏损被摘牌。 2.保持或重新获得配股资格。上市公司最直接的动机就是可以从社会上直接筹集到发展所需的资金。目前，配股是上市公司上市之后进行再融资的主要手段。所以，未失去配股资格的上市公司保持资格，失去配股资格的上市公司千方百计重新获得配股资格，在公司经营业绩无法完成的情况下，只好借助于其它形式。 3.扭亏为盈，改善公司在二级市场的形象。公司上市对于企业的另外一个影响是提高公司的知名度。如果上市公司的业绩不佳甚至亏损，公司的股票就会进入“垃圾股”的行列，公司形象也随之受损。更为重要的是，按照规定如果上市公司连续两年亏损或当年每股净资产底于面值，就要被实施有别于其他股票的交易制度，在股票名称之前冠以“ST”的符号以示区别，如果连续三年亏损，上市公司的股票就要被暂停交易，甚至被“摘牌”。所以，业绩不佳或长期亏损的上市公司的股东、管理层以及地方政府都希望扭亏为盈。如果正常的经营不能保证上市公司摆脱困境，一些相关的利益关系人就会采用利润操纵的方法借以扭亏。 ㈡内部治理结构及内部控制度的缺陷 由于我国上市公司的股份相对集中，未形成真正有效的激励和监督机制，上市公司法人治理结构的不健全，导致产权责任不明确，国有股权的代表难以规范。我国大多数挂了上市公司的国有企业，并未从根本上解决政企不分、政府主管部门严重干预企业正常的经营活动。由于以上原因形成上市公司利润操纵屡禁不止。与此同时，健全、合理的内部控制制度可以保证业务活动按授权来进行；保证所有交易和事项以正确的金额、在恰当的会计期间及时地记录于正确的账户；保证账面资产与实际资产账实相符等。但是，如果一个公司的内部控制制度不健全或者缺乏，就会给会计舞弊以可乘之机。 ㈢会计制度体系尚不健全 会计制度的发展落后于会计实务的发展，这始终是我国会计行业的软肋。制度缺陷使得对某些会计事项的计量和处理具有很大弹性。稳健性原则要求会计人员在反映带有不确定因素的经济业务时要采取审慎的态度，这其中又夹杂了会计从业人员较大成分的主观判断，所以为会计从业人员利用计量方法的可选择性和会计估算的主观经验性对利润操纵提供了可能。 三、上市公司利润操纵治理体系的构筑 上市公司的利润操纵行为有着非常复杂的背景因素，会计制度和会计准则上的缺陷为企业利润操纵提供了可能；而法律制度体系（主要是公司内外部治理结构和法律环境）的不完善是导致企业进行利润操纵的直接原因，加上证券市场参与各方对法规制度执行不力（主要是注册会计师制度和政府监管），使利润操纵行为缺少应有的制约。综观起来，对利润操纵治理体系的构筑，实际上就是市场经济中各种制度创新、制度变迁和制度不断完善的过程。 ㈠完善公司内部治理结构 1.完善审计委员会及独立董事制度 ⑴完善审计委员会。在我国由于监事会成员大多是公司员工或股东兼职，缺乏独立性，而且其在信息优势上不足以与董事会和公司经理抗衡。所以，由董事会和审计委员会共同担负对公司会计核算资料的监督职责是目前制度安排下的一个理性的选择。审计委员会和监事会在职责安排的制度设计上，侧重点不同。监事会的职责在检查公司的财务决策上，即公司的资金调度、安排，利润分配、薪筹等方面；审计委员会的职责集中在财务活动和结果的会计审计方面，如复核公司会计报表、聘请会计师事务所、与之沟通并对其工作进行评价等方面。 ⑵完善独立董事制度。董事会的一个重要职责是监督管理层向其提交会计核算资料，因此董事会中应该有外部独立董事，使上市公司的决策权有外部人的监控。对于出任审计委员会的独立董事的任职资格要强调独立性和专业胜任能力两个方面的内容。唯有其独立，才能使投资者和潜在的投资者相信他们的客观、公正；唯有其具有一定的财务会计知识和行业知识，才能胜任对制止利润操纵的监督。此二者缺一不可。只有这两个条件都具备了，审计委员会中的董事才能合格、胜任地完成对制止利润操纵的监督工作。 2.建立健全公司内部控制制度 内部控制制度在公司治理机制处于关键地位。内部控制制度包括内部会计控制和内部管理控制，通过对会计和其他业务处理程序的控制，有助于减少会计作弊现象的发生，从而在一定程度上保证 20120 5中国证券期货